Наталья Смирнова – автор 12 книг, финансовый советник (больше 20 лет стажа), член Американской ассоциации финансового планирования, победитель Международной премии Global Financial Planning Awards 2015, 2016 и 2018 и человек, который точно знает, что делать с деньгами. Эксклюзивно PEOPLETALK Наталья объяснила, что происходит с долларом, куда бежать и что делать.
Что происходит?
Началось все с распространения коронавируса, которое приняло большие масштабы, чем ожидалось. Когда в конце февраля Италия и Иран рапортовали о массовых случаях заболеваний, а Италия закрыла часть городов от въезда и выезда, то на фондовых рынках началась паника, что эпидемия принимает критический масштаб и это негативно отразится как на второй экономике мира (Китай), так и экономиках в принципе всех стран. На этом фоне уже на последней неделе февраля рынки начали падать, нефть – тоже, как и рубль.
Чтобы поддержать рынки, страны – члены ОПЕК (организация стран-экспортеров нефти, создана в 1960 году, начала деятельность с 1961 года, в организацию входят 14 стран: Алжир, Ангола, Венесуэла, Габон, Иран, Ирак, Конго, Кувейт, Ливия, Объединённые Арабские Эмираты, Нигерия, Саудовская Аравия, Экваториальная Гвинея и Эквадор. Страны – члены ОПЕК контролируют около 2/3 мировых запасов нефти. На их долю приходится ~35 % от всемирной добычи и половина мирового экспорта нефти) вместе с другими странами – экспортерами нефти, не входящими в ОПЕК (вместе ОПЕК и страны-экспортеры вне ОПЕК называются ОПЕК +), решили 6 марта согласовать дополнительное сокращение добычи нефти, в дополнение к действующему соглашению (с 2017 года между ОПЕК+ действует соглашение о сокращении добычи, так как в 2016 году из-за спада в китайской экономике нефть обвалилась до 25 долларов). Но Россия не захотела еще больше сокращать добычу, так как это привело бы к сокращению доли РФ на рынке экспорта нефти.
В итоге, так как РФ не пошла на сделку, Саудовская Аравия, которая также не захотела терять долю рынка, огласила, что с апреля, когда соглашение 2017 года о сокращении добычи перестанет действовать, она, наоборот, нарастит добычу. А крупнейшая нефтяная компания Саудовской Аварии Saudi Aramco анонсировала планы по снижению цен на экспорт нефти. Так началась нефтяная война, из-за чего нефть упала более чем на 30 %, а с ней и рубль.
Чего ждать?
Если Саудовская Аравия на самом деле увеличит добычу и снизит цены на экспорт нефти, а эпидемия коронавируса будет на нынешних уровнях или развернется еще шире, то можно будет увидеть нефть и ниже 30 долларов, а доллар – выше 80. Но даже такая ситуация – не вечная, так как снижение цен на нефть ниже 25–30 долларов приведет к тому, что сланцевые компании США начнут сворачивать добычу, а мелкие и средние компании в принципе могут уйти с рынка, поскольку себестоимость добычи сланцевой нефти выше, чем обычной. На этом фоне нефть подрастет в цене, а с ней и рубль. Параллельно с этим, как показывает прошлая статистика по таким заболеваниям, как атипичная пневмония, свиной и птичий грипп, на разработку вакцины обычно уходит год, то есть в 2021 году можно ожидать лекарство от коронавируса. Так что в 2021 году в любом случае ситуация будет, вероятнее всего, лучше, чем сейчас.
В связи с этим советы
Не скупать доллар на ажиотаже, так как не факт, что он дальше будет расти.
Не готовы к риску, и у вас на руках рубли — если у вас есть официальный доход, облагаемый под 13 %, то откройте ИИС, купите внутри него ОФЗ и спокойно пополняйте на сумму до 400 тыс. в год (так как это лимит вычета). Средняя доходность с учетом вычета составит около 12 % годовых, что позволит все равно поддержать покупательную способность рублей на горизонте трех лет.
Не готовы к риску, и у вас на руках доллары – купите еврооблигации наших крупнейших компаний и сидите в них до погашения. Для подстраховки – берите с погашением до 2023 года, например, ВЭБ 2023.
Готовы к риску и готовы ждать не менее одного-полутора лет – выделите сумму, которой готовы рискнуть. Разделите ее на три равные части. И на первую часть купите биржевые фонды на российские акции и на американские, пока на рынках просадка. Оставшиеся деньги оставьте на конец марта-апрель, если Саудовская Аравия нарастит добычу и приведет к просадке рынка ниже нынешней. Примеры фондов.